('朱载坖将蒋洲叫来，向他详细询问海贸的相关情况，朱载坖要将此事奏报给嘉靖，为自己下一步计划考虑。
蒋洲久在东南，有和这些海商、海盗接触的颇多，当然熟知其中情况，一般来说，海商的贸易路线是把中国的生丝、绢织物和瓷器运往倭国和西方，从倭国运来白银，自东南亚运来香料，用以交换中国商品。
除了丝绸、瓷器之外，药材、茶叶、纸张、兽皮、花草、水果、笔墨、铜钱也是倭国急需的物品。
蒋洲对朱载坖说道：“殿下，海上之国方千里者不知凡几也，无中国绩绵丝某之物则不可以为国。禁之愈严则其值愈厚，而趋之者愈众。”
随着大明厉行海禁，走私倭国的利润极为丰厚，大明的走私贸易商人鉴于获利丰厚，多愿意与倭国勾结进行走私贸易，远航至日本沿海岛屿进行走私贸易日渐频繁。就以走私贸易第一位的生丝贸易而言，利润更是大的惊人。
蒋洲说道：“单以生丝论，每百斤值银五六百两，取去者其价十倍。以数十金之货得数百金而归，以百余金之船卖千金而返。”
和大明厉行海禁，严防倭寇不同，倭国的大名对于这些走私商人是极为欢迎的，因为大明厉行海禁，倭国商人来华走私存在很大风险，因而去倭国经商的中国人就极受欢迎。王直等人之所以发迹，与倭国地方领主和商人们的支持是分不开的。
其中最着名的就是平户藩，如平户藩领主松浦隆信就厚待外商，故有王五峰者王直，自中国至平户津。在印山故址，营造唐氏之屋居之，自是中日商船往来不绝。
朱载坖问道：“以尔之所见，在倭国的华商多吗？”
作为出使过日本的人，蒋洲是真的见过在倭国的华商的，据他所言，走私商船不论到倭国何地，都可自由交易。在长崎，中国商人可以访友，投宿友人家中，行动自由小本华商，可以肩负商品串街走巷叫卖。倭国的各个大名也对这些走私商人相当重视。
朱载坖接着问道王直的实力。
据传闻，王直现在是东南海域公认的海上霸主。在其全盛时期，拥有的大船500多艘，每艘长120步，能装2000名水手和士兵。手下有徐海、陈东、叶明、侄王汝贤、义子王傲以及日本人奴门多郎、次郎、四助四郎等。现在徐海被官军击毙，陈东实力大不如前。
按照传闻，由是海上之寇非受直节制者不得自存，而直之名始振聋海舶矣。王直以日本平户为基地，招纳日本人为其驱使，据说拥众十数万，控制要害，三十六岛之夷，皆听指挥。甚至连佛郎机的商船，也要花钱给王直交保护费，否则就不能进行贸易。
对于王直的实力，蒋洲认为，那种大船确实是有，但是在王直船队中，这种大船也不是很多，而且王直的船队由很多部分构成，他自己直接指挥的船只并没有这么多。